Технологические компании и банки останутся лидерами продаж Уолл-Стрит в 2020 году

Самые лучшие и честные брокеры бинарных опционов в 2020 году:
  • Бинариум
    Бинариум

    1 место! Лидер на рынке — самый честный брокер бинарных опционов!
    Идеально для новичков — предоставляется бесплатное онлайн-обучение и демо-счет!
    Получите бонус за регистрацию по ссылке:

Talkin go money

Оскар Хартманн. Про венчурные инвестиции, диджитализацию экономики и мотивацию | Big Money #34 (Март 2020).

Table of Contents:

Самый важный финансовый центр в мире? Сказочное место серебряных ложек и золотых парашютов? Центр узкого капитализма? Или все, что выше. Уолл-стрит много для многих людей, и восприятие того, что на самом деле зависит, зависит от того, кого вы спросите. Хотя взгляды людей на Уолл-стрит могут сильно различаться, то, что не подлежит сомнению, — это его устойчивое воздействие не только на американскую экономику, но и на глобальную.

Что такое Уолл-стрит?

Уолл-стрит физически занимает всего несколько кварталов, которые составляют менее одной мили в районе Манхэттена в Нью-Йорке; однако его влияние распространяется по всему миру. Термин «Уолл-стрит» первоначально использовался для обозначения избранной группы крупных независимых брокерских фирм, которые доминировали в инвестиционной отрасли США. Но поскольку линии между инвестиционными банками и коммерческими банками были размыты с 2008 года, Уолл-стрит в нынешнем финансовом плане является коллективным термином для многочисленных сторон, участвующих в инвестиционной и финансовой индустрии США. Сюда входят крупнейшие инвестиционные банки, коммерческие банки, хедж-фонды, паевые фонды, компании по управлению активами, страховые компании, брокерские дилеры, валютные и товарные трейдеры, финансовые учреждения и так далее.

Хотя многие из этих организаций могут иметь свою штаб-квартиру в других городах, таких как Чикаго, Бостон и Сан-Франциско, средства массовой информации по-прежнему относятся к инвестиционной и финансовой индустрии США как Уолл-стрит или просто «Улица , «Интересно, что популярность термина« Уолл-стрит »в качестве доверенного лица для инвестиционной индустрии США привела к аналогичным« улицам »в некоторых городах, где инвестиционная индустрия сгруппирована, чтобы ссылаться на финансовый сектор этой страны, такой как Бей-стрит в Канаде и Далал-стрит в Индии.

Почему Уолл-стрит имеет такое влияние

У. С. — крупнейшая экономика мира, с валовым внутренним продуктом (ВВП) в 2020 году — 16 долларов. 80 триллионов, включая 22. 4% мирового производства. Это почти в два раза больше второй по величине экономики, Китай (ВВП в 2020 году = 9,24 триллиона долларов). С точки зрения рыночной капитализации, У. С. является крупнейшим в мире на некотором расстоянии, с рыночной стоимостью 23 доллара. 6 триллионов долларов (по состоянию на 23 сентября 2020 года), что составляет 36,3% от общей капитализации на мировом рынке. Япония 4 доллара. 6-триллионный рынок является далекой секундой, с чуть более чем 7% мирового рынка.

Уолл-стрит оказывает такое значительное влияние на экономику, потому что это торговый центр крупнейших финансовых рынков в самой богатой стране мира. Уолл-стрит является домом для почтенной Нью-Йоркской фондовой биржи (ныне NYSE Euronext), которая является бесспорным лидером во всем мире по объему суточной торговли акциями и общей рыночной капитализацией своих листинговых компаний.Nasdaq OMX, вторая по величине биржа по всему миру, также имеет свою штаб-квартиру на Уолл-стрит. Уличные фирмы вместе контролируют триллионы долларов в финансовых активах, а Нью-Йорк — второй по величине торговый центр на валютном рынке, где ежедневные объемы торгов превышают 5 триллионов долларов.

Как Уолл-стрит влияет?

Уолл-стрит влияет на экономику США несколькими способами, наиболее важными из которых являются

  • Эффект благосостояния : плавучие фондовые рынки стимулируют «эффект богатства» у потребителей, хотя некоторые видные экономисты утверждают, что это более выражен во время бум недвижимости, чем на рынке бычьего капитала. Но представляется логичным, что потребители могут быть более склонны к разгадке на крупных билетах, когда фондовые рынки горячие, а их портфели значительно увеличились.
  • Потребительское доверие : рынки Булл обычно существуют, когда экономические условия благоприятствуют росту, а потребители и бизнес уверены в перспективах на будущее. Когда их уверенность верхом высока, потребители, как правило, тратят больше, что повышает экономику США, поскольку на потребительские расходы приходится около 70%.
  • Инвестиции в бизнес : во время бычьих рынков компании могут использовать свой дорогой запас для привлечения капитала, который затем может быть развернут для приобретения активов или конкурентов. Увеличение инвестиций в бизнес приводит к увеличению объема производства и увеличению занятости.

Глобальный вызов

Фондовый рынок и экономика имеют симбиотические отношения, и в хорошие времена один управляет другим в цепочке с положительной обратной связью. Но в нестабильные времена взаимозависимость фондового рынка и широкой экономики может иметь крайне негативный эффект. Существенный спад на фондовом рынке рассматривается как предвестник рецессии, но это отнюдь не безошибочный показатель. Например, крах Уолл-стрит 1929 года привел к Великой депрессии 1930-х годов, но крушение 1987 года не вызвало спада. Эта несогласованность привела к тому, что лауреат Нобелевской премии Павел Самуэльсон заметил, что фондовый рынок предсказал девять из последних четырех спадов.

Уолл-стрит ведет рынок акций США, который, в свою очередь, является мировым лидером. Глобальные рецессии 2000-02 и 2008-09 гг. Имели свое происхождение в У. С. с разрывом технологического пузыря и коллапса жилья соответственно. Но Уолл-стрит также может стать катализатором глобального расширения, о чем свидетельствуют два примера в текущем тысячелетии. Глобальная экономическая экспансия в 2003-07 годах началась с огромного ралли на Уолл-стрит в марте 2003 года. Шесть лет спустя, в период крупнейшей рецессии после депрессии 1930-х годов, подъем от экономической бездны начался с массового ралли Уолл-стрит в марте 2009 года.

Почему Уолл-стрит реагирует на экономические показатели

Цены на акции и другие финансовые активы основаны на текущей информации, которая используется для того, чтобы сделать определенные предположения о будущем, которые в свою очередь составляют основу для оценки справедливой стоимости актива.Когда экономический индикатор будет выпущен, это, как правило, мало повлияет на Уолл-стрит, если оно произойдет в соответствии с ожиданиями (или так называемый «прогноз консенсуса» или «средняя оценка аналитиков»). Но если это произойдет намного лучше, чем ожидалось, это может оказать положительное влияние на Уолл-стрит; наоборот, если это хуже ожиданий, это окажет негативное влияние на Уолл-стрит. Это положительное или отрицательное влияние может быть измерено изменениями индексов акций, например, Dow Jones Industrial Average или S & P 500, например.

Например, предположим, что экономика США стоит вдоль побережья, а цифры заработной платы, которые будут выпущены в первую пятницу следующего месяца, как ожидается, покажут, что экономика создала 250 000 рабочих мест. Но когда выдается отчет о зарплате, это показывает, что экономика создала только 100 000 рабочих мест. Хотя одна точка данных не создает тенденцию, слабые номера платежной ведомости могут привести некоторых экономистов и наблюдателей рынка на Уолл-стрит, чтобы пересмотреть свои предположения относительно роста экономики США в будущем. Некоторые Уличные фирмы могут снизить свои прогнозы роста в США, и стратеги этих фирм могут также снизить свои целевые показатели для S & P 500. Крупные институциональные инвесторы, которые являются клиентами этих Уличных фирм, могут выбрать выход из некоторых длинных позиций после получения своих пониженных прогнозов. Этот каскад продажи на Уолл-стрит может привести к тому, что показатели закрытия акций значительно снизятся в тот же день.

Почему Уолл-стрит реагирует на результаты компании

Большинство компаний среднего и крупного бизнеса охвачены несколькими аналитиками, которые работают на предприятиях Уолл-стрит. Эти аналитики имеют глубокое знание компаний, которые они покрывают, и их ищут институциональные инвесторы «покупать» (пенсионные фонды, паевые фонды и т. Д.) Для их анализа и анализа. Часть исследовательских усилий аналитиков посвящена разработке финансовых моделей компаний, которые они охватывают, и использованию этих моделей для ежеквартального (и годового) дохода и прибыли на акцию для каждой компании. Среднее значение квартальных доходов аналитиков и прогнозы EPS для конкретной компании называются «Оценкой улиц» или «Уличными ожиданиями». «

Таким образом, когда компания сообщает о своих квартальных результатах, если ее данные о доходах и показателях EPS соответствуют оценке Street, компания, как говорят, оценила оценки или ожидания Street. Но если компания превысит или пропустит ожидания «Улицы», реакция на ее цену на акции может быть существенной. Компания, которая превышает ожидания Street, как правило, увидит рост цен на акции, а тот, который разочарует, может увидеть падение цен на акции.

Критика Wall Street

Некоторые критические замечания Wall Street включают в себя:

  • Это сфальсифицированный рынок . Хотя Wall Street работает честно и на равных игровых площадях большую часть времени, обвинения Galleon Group co основатель Raj Rajaratnam и несколько советников SAC Capital по обвинениям в инсайдерской торговле в одном из самых крупных подобных скандалов усиливают восприятие в некоторых кварталах восприятия рынка.
  • Он поощряет искаженный риск . Модель бизнеса на Уолл-стрит поощряет искаженный риск, поскольку трейдеры могут получать непредвиденные прибыли, если их ставки на основе заемных средств являются правильными, но не должны нести огромные убытки, которые могут возникнуть, если они не правы. Считается, что чрезмерное принятие риска способствовало кризису ценных бумаг с ипотечным покрытием в 2008-09 годах.
  • Уолл-стрит производные — ОМУ — Уоррен Баффет предупредил в 2002 году, что производные инструменты, разработанные Уолл-стрит, являются финансовым оружием массового уничтожения, и это оказалось в случае обвала жилья в США, когда ценные бумаги с ипотечным покрытием пошли в свободное падение.
  • Уолл-стрит может поставить экономику на колени — Как обсуждалось ранее, и как видно в Великой рецессии 2008-09 годов.
  • TBTF спасает потребности в средствах налогоплательщиков — Банки и фирмы Giant Wall Street, которые считаются «слишком большими для сбоев», нуждаются в средствах налогоплательщиков, если они нуждаются в спасении.
  • Отключиться от главной улицы — Многие видят Уолл-стрит как место, где изобилуют ненужные посредники, которые очень хорошо платят, несмотря на то, что не приносят ценности для реальной экономики, как это делает Main Street.
  • Уолл-стрит вызывает зависть у некоторых и гнев во многих — миллионных выплат, которые довольно распространены на Уолл-стрит, вызвали зависть в некоторых и гнев во многих, особенно после спада 2008-09 годов. Например, «Занимайте Уолл-стрит» утверждает в своем манифесте, что он «сопротивляется агрессивной силе крупных банков и многонациональных корпораций над демократическим процессом, а роль Уолл-стрит в создании экономического коллапса, вызвавшего наибольшую рецессию в поколениях. «

Итог

В качестве торгового центра крупнейшей в мире экономики Уолл-стрит оказывает устойчивое влияние не только на американскую экономику, но и на глобальную.

3 Топа Любителей Инсайдеров Уолл Стрит Акции

Что любят «инсайдеры Уолл Стрит»?

Для начала им нравится то же, что нравится другим инвесторам: отличные истории роста, ценные акции и многообещающие изменения.

Но есть некоторые акции, где профи Уолл-стрит могут иметь преимущество. Это часто может означать, что другие инвесторы должны уделять больше внимания. Вот почему наши глупые инвесторы считают, что Ferrari

, Интуитивно понятный хирургический

и Apple

все попадают в эту категорию прямо сейчас.

Когда гонщики с Уолл Стрит покупают то, что знают

Джон Розвеар (Ferrari): «Купи то, что знаешь», — посоветовал инвестору знаменитый управляющий фондом Питер Линч. Ужасно много высокооплачиваемых профессионалов с Уолл-стрит, которые любят автомобили, похоже, воспользовались этим советом, запрыгнув в Ferrari (запас) через несколько месяцев после того, как давний владелец Fiat Chrysler Automobiles

оторвался от производителя суперкаров в конце 2020 года.

Как это получилось? Запасы начались примерно в феврале прошлого года:

Цена акций Ferrari в последнее время немного выровнялась, но, возможно, она просто перестала дышать. Даже при таких высоких ценах у Ferrari есть много возможностей для инвестиций:

  • Огромная маржа: EBIT маржа Ferrari во втором квартале составила 21, 9%. Сравните с (довольно неплохой) рентабельностью EBIT в 9, 7%, как у BMW AG.

Автомобильный бизнес сформировался за тот же период. Маржа Ferrari поразительна для автопроизводителя, но для Ferrari это обычный бизнес: маржа в третьем квартале должна быть в том же районе, когда Ferrari отчитается 2 ноября.

  • Трудно разрушаемый бизнес: история и мастерство Ferrari делают его уникальным автомобильным брендом; Супер-богатые клиенты Ferrari несколько изолированы от экономических подъемов и спадов; и любители Ferrari вряд ли откажутся от своих поездок в службу такси-роботов в ближайшее время. (Фактически, Ferrari, вероятно, будет придерживаться своих любимых двигателей внутреннего сгорания еще много лет, хотя он принимает гибридные трансмиссии.)
  • План роста . Компания уже давно ограничила годовой объем производства, чтобы сохранить эксклюзивность (и ценообразование), но генеральный директор Серджо Маркионне считает, что в ближайшие несколько лет предел может быть несколько повышен. Это, наряду с другими инициативами по увеличению прибыли, дает производителю суперкаров путь к росту прибыли.
  • Но есть большая оговорка: эта высокая цена. Прямо сейчас, как и его машины, акции Ferrari действительно дороги. Ferrari, возможно, лучше по сравнению с компаниями, производящими предметы роскоши, чем с автопроизводителями массового рынка, но при ожидаемой в 2020 году прибыли, в 32 раза превосходящей даже по стандартам роскоши. Тем не менее, я думаю, что его горячий статус на Уолл-стрит может означать, что его оценка идет в ногу с ростом прибыли. Это может дать ему достаточно места для работы в течение следующих трех или четырех лет.

    Новые возможности для старого любимца

    Кори Ренауэр (Intuitive Surgical): инсайдеры с Уолл-стрит — не единственные аналитики, которым нравится этот пионер хирургии с помощью роботов. Акции подорожали на 2, 462% с тех пор, как служба Motley Rule Breakers впервые рекомендовала эти акции около 12 лет назад, и похоже, что может произойти еще один всплеск роста.

    Когда компания недавно отчиталась о доходах за третий квартал, количество выполненных процедур выросло на 15% по сравнению с предыдущим годом, а продажи инструментов, потребляемых каждой процедурой, выросли до 401 миллиона долларов за квартал. Компания Intuitive Surgical также сообщила о впечатляющем внедрении новых систем, увеличившись на 26% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.

    Увеличение доступности систем da Vinci компании — одна из причин, по которой аналитики RBC Capital и Morgan Stanley недавно повысили свои ценовые цели для компании, но это еще не все. Несколько коротких лет назад выручка от грыжи составила крошечную полоску в верхней строчке компании. В последние кварталы ремонт грыжи был самым большим фактором роста компании, и интуитивно понятный только поцарапал поверхность этой большой возможности.

    С учетом того, что более 4200 его хирургических систем установлены в крупных больницах по всему миру, есть все больше шансов, что хирурги найдут следующее применение, которое открывает возможность конкурировать с размером рынка по восстановлению грыжи. Хотя есть много видимых путей для роста, пути, которые мы пока не видим, совершенно захватывающие.

    Когда Уолл-стрит берет свой совет

    Чак Салетта (Apple): Каждый последний из аналитиков с Уолл-стрит, следящих за технологическим гигантом Apple, имеет либо «сильную покупку», «покупку», либо, по крайней мере, «удержание» колл своих акций. Не только это, но и средний рейтинг акций находится между «сильной покупкой» и «покупкой» по этой шкале. В самом деле, самым последним шагом на Уолл-стрит в отношении акций Apple стало повышение рейтинга KeyBanc до «избыточного веса».

    Интересно то, что Уолл-стрит не только говорит вам о покупке акций Apple, но и владеет значительной частью этих акций. Действительно, более 60% акций компании принадлежат институциональным инвесторам.

    На первый взгляд, в Apple есть что понравиться. Ожидается, что он сможет увеличить свои доходы на 12% в ближайшие пять лет, но торгуется только в 14 раз больше ожидаемого дохода. Он приносит неплохие дивиденды, но выплачивает только около 27% своих доходов, что дает ему достаточно возможностей для увеличения этих дивидендов. И, конечно же, с недавним выпуском iPhone 8 и iPhone X, Apple начинает новую волну обновлений продуктов, давая ей возможность сократить продажи.

    Рейтинг надежности площадок для торговли бинарных опционов:
    • Бинариум
      Бинариум

      1 место! Лидер на рынке — самый честный брокер бинарных опционов!
      Идеально для новичков — предоставляется бесплатное онлайн-обучение и демо-счет!
      Получите бонус за регистрацию по ссылке:

    Если есть риск для всей этой любви к Apple, то вот что: производитель устройств зависит от этого цикла обновления, чтобы получить существенную часть своего роста. Если клиенты решат, что будущее поколение iPhone не стоит цены обновления, рост компании может помешать.

    Уолл-стрит установила новые рекорды благодаря акциям банков, технологических компаний

    (Рейтер) — Фондовые индексы США слегка повысились по итогам торгов понедельника, при этом индексы S&P 500 и Dow Jones зафиксировали новые рекордные максимумы, чему способствовали превзошедшие ожидания финансовые результаты Bank of America (NYSE: BAC ) и рост акций технологических компаний.

    Покупка японской SoftBank Group Corp британского разработчика микропроцессоров ARM Holdings PLC примерно за $32 миллиарда толкнула вверх американские «голубые фишки», а технологический сектор обеспечил подъем индекса S&P 500. Еще больший рост, чем S&P 500 и Dow, продемонстрировал индекс технологических компаний, включенных в Nasdaq.

    Квартальная прибыль второго по объему активов банка в США Bank of America, как и других крупных банков, отчитавшихся на прошлой неделе, превзошла прогнозы.

    Бумаги банка подорожали на 3,3 процента до $14,11, обеспечив рост финансового сектора S&P на 0,4 процента.

    На момент закрытия Нью-Йоркской фондовой биржи индекс Dow Jones поднялся на 0,09 процента до 18.533,05 пункта, продолжив расти седьмой день подряд. Индекс S&P 500 вырос на 0,24 процента до 2.166,89 пункта, а индекс Nasdaq Composite прибавил 0,52 процента, поднявшись до 5.055,78 пункта.

    Акции ARM, зарегистрированные на бирже в США, подскочили на 40,5 процента до $66,17 благодаря сделке с SoftBank, тогда как индекс акций компаний, занимающихся разработкой и производством полупроводников, вырос на 1,5 процента.

    Акции компаний материального сектора прибавили 0,7 процента, получив поддержку от 2,9-процентного роста бумаг Monsanto. Monsanto в настоящий момент ведет переговоры с немецким химическим концерном Bayer AG, который повысил цену предложения о покупке крупнейшего в мире производителя семян до более чем $64 миллиардов, по сообщению Рейтер.

    Стоимость бумаг производителя игрушек Hasbro снизилась на 6,6 процента до $79,82 в связи с беспокойствами о замедлении роста в крупнейшем подразделении компании, которое занимается созданием игрушек для мальчиков. Акции конкурирующей Mattel упали на 1 процент.

    (Льюис Краускопф, Родриго Кампос при участии Яшасвини Сваминатхан в Бангалоре. Перевела Вера Сосенкова. Редактор Дмитрий Антонов)

    Список надежных брокеров бинарных опционов на русском языке:
    • Бинариум
      Бинариум

      1 место! Лидер на рынке — самый честный брокер бинарных опционов!
      Идеально для новичков — предоставляется бесплатное онлайн-обучение и демо-счет!
      Получите бонус за регистрацию по ссылке:

    Добавить комментарий